HSBC baru sahaja mengeluarkan nota yang agak menaik pada cermin mata pintar, mengatakan keseluruhan pasaran boleh mencecah$200 bilionmenjelang 2040. Itu kira-kira satu pertiga lebih besar daripada apa yang mereka fikirkan sebelum ini.
Sebab utama untuk naik taraf? TheRay-Haramkan Metacermin mata (yang EssilorLuxottica buat dengan Meta) sebenarnya terjual dengan sangat baik di luar pintu gerbang. Penganalisis HSBC, diketuai oleh Anne-Laure Bismuth, meningkatkan pandangan jangka panjang-mereka kerana momentum awal itu.
Mereka kini menjangkakan bilangan orang yang menggunakan cermin mata pintar akan meletup-dari sekeliling15 jutapengguna pada tahun 2025 kepada289 jutamenjelang akhir tahun 2030-an. Itu lebih daripada 18 kali ganda pertumbuhan dalam masa lebih sedekad.
Khusus untuk EssilorLuxottica, HSBC meramalkan jumlah penghantaran yang lebih tinggi:35 juta unitpada 2030 (naik daripada anggaran 18 juta lama mereka) dan57 jutapada tahun 2040 (sebelum ini 48 juta). Walaupun begitu, mereka fikir syarikat itu masih akan memegang kira-kira 20% pasaran pada masa itu, walaupun semakin banyak persaingan muncul.
Pada masa ini, EssilorLuxottica pada asasnya mendominasi cermin mata pintar dengan bahagian kira-kira 70%, berkat kawalan mereka ke atas pembuatan, pengedaran dan jenama besar seperti Ray-Ban, Oakley, dsb. Barisan Ray-Ban Meta telah menjadi pemenang besar-jualan lebih tiga kali ganda dalam bahagian tahun 2025, dan mereka telah dijual sejak 2 juta tahun lalu.
Permintaan sangat kuat sehinggakan Meta dan EssilorLuxottica dilaporkan bercakap tentang menggandakan kapasiti pengeluaran-berpotensi mendorong keluaran tahunan kepada 20 juta unit atau lebih menjelang akhir tahun 2026 (mereka sudah merancang untuk 10 juta).
HSBC menegaskan bahawa lebih ramai pemain besar yang menyertai-seperti Apple, Samsung atau Amazon, yang mungkin melancarkan versi mereka sendiri pada 2026 atau 2027-sebenarnya seharusnya membantu kategori berkembang lebih cepat secara keseluruhan. Lebih banyak persaingan bermakna lebih banyak pelaburan dalam teknologi (AI yang lebih baik, paparan, ciri kesihatan, dll.), yang mendorong pasaran ke arah titik tip "mesti ada".
Kerana semua ini, HSBC menaik taraf saham EssilorLuxottica daripada Hold kepadaBeli(selepas memegang pandangan neutral itu selama hampir dua tahun) dan menaikkan sasaran harga mereka. Mereka juga menyimpan Beli di Meta, menganggap ia akan menjadi pemain utama dalam bahagian "pengkomputeran" cermin mata pintar, menggandingkan perkakasan pepejal dengan barangan AInya.
Intinya: HSBC melihat cermin mata pintar bergerak melangkaui aksesori yang menarik. Ia boleh menjadi peranti harian besar seterusnya selepas telefon-mengendalikan bantuan AI, foto/video pantas, navigasi, mungkin juga beberapa penjejakan kesihatan-semuanya sambil kelihatan seperti cermin mata biasa. Jika kejayaan Ray-Ban Meta terus bergulir, seluruh ruang ini mungkin bertukar menjadi salah satu cerita teknologi pengguna paling hangat dalam tempoh 10–15 tahun akan datang.
